Что будет с акциями киви
КИВИ (QIWI) акции
Новое интервью «Уверен, что, несмотря на значимое влияние потери ЦУПИСа на финансовые показатели компании, в 2022 году мы сможем компенсировать существенную долю этих потерь за счет роста других направлений бизнеса.» www.forbes.ru/partner-article/450095-peremeny-u-nas-v-dnk-ceo-qiwi-o-tockah-rosta-na-finteh-rynke
ну хоть что-то начали говорить.
Виталий Тихонов, Уже не имеет значения что они там говорят. Говорить надо было много и постоянно в начале года, а они помалкивали. Теперь многие инвесторы настроены на одно — спасти хотя бы часть вложений в акции КИВИ, и их совсем не впечатляет что бормочут в КИВИ.
Сергей Бармалей, пусть бормочут как можно негативней, чем больше в шорт понабьется, тем веселее потом рост)))
Новое интервью «Уверен, что, несмотря на значимое влияние потери ЦУПИСа на финансовые показатели компании, в 2022 году мы сможем компенсировать существенную долю этих потерь за счет роста других направлений бизнеса.» www.forbes.ru/partner-article/450095-peremeny-u-nas-v-dnk-ceo-qiwi-o-tockah-rosta-na-finteh-rynke
ну хоть что-то начали говорить.
Виталий Тихонов, Уже не имеет значения что они там говорят. Говорить надо было много и постоянно в начале года, а они помалкивали. Теперь многие инвесторы настроены на одно — спасти хотя бы часть вложений в акции КИВИ, и их совсем не впечатляет что бормочут в КИВИ.
Новое интервью «Уверен, что, несмотря на значимое влияние потери ЦУПИСа на финансовые показатели компании, в 2022 году мы сможем компенсировать существенную долю этих потерь за счет роста других направлений бизнеса.» www.forbes.ru/partner-article/450095-peremeny-u-nas-v-dnk-ceo-qiwi-o-tockah-rosta-na-finteh-rynke
ну хоть что-то начали говорить.
Виталий Тихонов, Уже не имеет значения что они там говорят. Говорить надо было много и постоянно в начале года, а они помалкивали. Теперь многие инвесторы настроены на одно — спасти хотя бы часть вложений в акции КИВИ, и их совсем не впечатляет что бормочут в КИВИ.
Новое интервью «Уверен, что, несмотря на значимое влияние потери ЦУПИСа на финансовые показатели компании, в 2022 году мы сможем компенсировать существенную долю этих потерь за счет роста других направлений бизнеса.» www.forbes.ru/partner-article/450095-peremeny-u-nas-v-dnk-ceo-qiwi-o-tockah-rosta-na-finteh-rynke
ну хоть что-то начали говорить.
Новое интервью «Уверен, что, несмотря на значимое влияние потери ЦУПИСа на финансовые показатели компании, в 2022 году мы сможем компенсировать существенную долю этих потерь за счет роста других направлений бизнеса.» www.forbes.ru/partner-article/450095-peremeny-u-nas-v-dnk-ceo-qiwi-o-tockah-rosta-na-finteh-rynke
Alchemist01, ну хоть что-то начали говорить. Интересно какие это направления. Что-то новое или просто развитие старого.
Новое интервью «Уверен, что, несмотря на значимое влияние потери ЦУПИСа на финансовые показатели компании, в 2022 году мы сможем компенсировать существенную долю этих потерь за счет роста других направлений бизнеса.» www.forbes.ru/partner-article/450095-peremeny-u-nas-v-dnk-ceo-qiwi-o-tockah-rosta-na-finteh-rynke
У киви только налички чистыми 31,6 млрд — это 518 р на акцию. Куда еще падать?
Дивдоха хорошая. Главное, чтобы Нато и сша наш ультиматум приняли и все будет зашибись!)
Получили дивиденд? Срочно тарьте утку на всю котлету; пока Кукл, спецом для Вас, держит котир. После НГ сами знаете что будет.
Выплата дивов когда ожидается, есть инфа? А то сбер писал ориентировочную дату выплаты 15.12
Денис Егоров, ВТБ обещает до 28.12 выплатить
Виталий Тихонов, спасибо
Выплата дивов когда ожидается, есть инфа? А то сбер писал ориентировочную дату выплаты 15.12
Денис Егоров, ВТБ обещает до 28.12 выплатить
Выплата дивов когда ожидается, есть инфа? А то сбер писал ориентировочную дату выплаты 15.12
☠️ Qiwi может быть связана с крупнейшей платформой наркоторговли в мире
Во избежание пропаганды наркотиков мы не будем называть эту платформу и заменим ее название на ДаркНет-МаркетПлейс (ДНМП)
Короткая версия статьи:
1. ДНМП — даркнет-маркетплейс по продаже наркотиков и прочей дичи через закладки. Ее оборот за 5 лет вырос в 146 раз и сейчас как 50% от оборота Озона.
2. Торговля на ДНМП идет в крипте.
3. В 2018 году у ДНМП что-то случилось и она запретила вывод крипты.
4. Единственный способ вывода денег после 2018 года — через конвертацию в рубли и перевод на Qiwi/еще одну платформу.
5. Именно с 2018 года у Qiwi начал быстрее расти объем транзакций, а категория «Денежные переводы» и вовсе стала единственной, показавшей рост более 10% г/г в 1п 2021 года.
Дисклаймер: все описанное в данной статье носит предположительный и оценочный характер. Единственная цель данной статьи — донести информацию, имеющуюся в открытом доступе, до сведения инвесторов.
Заяц с Москухни, Где вы взяли эту информацию? дайте прямые ссылки на публикации.
Заяц с Москухни, Зачем вы даете ссылки, по которым не проходят?))
Евгений, товарищ, вы попросили ссылку — я вам дал ее. Сайт заблокирован в России, открывается через VPN. Если вам нужно это объяснять, я начинаю понимать, почему вы защищаете киви…
Заяц с Москухни, Да ну!)) я как раз что ни на есть уже как год сижу с этой компанией в огромном минусе, самая большая отрицательная позиция, потому и попросил вас разъяснить ваши мысли, в ответ вы даете ссылки сайта который заблокирован! Почему бы вам не выложить содержание, если есть доступ у вас?
Евгений, вы что, прикалываетесь?😂 А в посте я не содержание выложил?
Заяц с Москухни, Все не поленился, нашол ваш пост. Так и времени сколько прошло, так и более странно что заблокирован сайт в России. Qiwi может быть связана с крупнейшей платформой наркоторговли в мире
Во избежание пропаганды наркотиков мы не будем называть эту платформу и заменим ее название на ДаркНет-МаркетПлейс (ДНМП)
Короткая версия статьи:
1. ДНМП — даркнет-маркетплейс по продаже наркотиков и прочей дичи через закладки. Ее оборот за 5 лет вырос в 146 раз и сейчас как 50% от оборота Озона.
2. Торговля на ДНМП идет в крипте.
3. В 2018 году у ДНМП что-то случилось и она запретила вывод крипты.
4. Единственный способ вывода денег после 2018 года — через конвертацию в рубли и перевод на Qiwi/еще одну платформу.
5. Именно с 2018 года у Qiwi начал быстрее расти объем транзакций, а категория «Денежные переводы» и вовсе стала единственной, показавшей рост более 10% г/г в 1п 2021 года.
Дисклаймер: все описанное в данной статье носит предположительный и оценочный характер. Единственная цель данной статьи — донести информацию, имеющуюся в открытом доступе, до сведения инвесторов.
Евгений, ну ок пусть они барыжат(9ну пособники в смысле). 90 процентов дури потребляет далеко не РФ ИМХО. Так чо бы не да? В смысле пендосы дохнут дивы растут.
Алексей Бергман, это какой-то стокгольмский синдром. наркотики — мировая проблема. а позиция ‘Моя хата с краю’, конечно, зашибательская
Что происходит с QIWI? Почему акции QIWI обрушились?
В августе акции QIWI доходили до 1500, а сейчас стоят 800. Кто-то упорно их по чуть-чуть подливал всю осень без видимых причин. Возможно подливали инсайдеры, которые знали что в Киви идёт тщательная проверка Центрального Банка. Хотя проверка была плановая, быть может, кто-то понимал, чем она может закончиться. Ну и когда результаты проверки обнародовали, акции рухнули на 25% за 1 день. 
Ослабление акций QIWI казалось подозрительным на фоне отличного роста чистой прибыли QIWI в последние кварталы: 
https://smart-lab.ru/q/qiwi/f/q/MSFO/net_income/
Что заставляет меня больше верить в инсайдерский характер продаж накануне.
Сейчас капитализация QIWI стала такой же, какая была, когда компания зарабатывала 1 млрд рублей в квартал. Сейчас компания зарабатывает 3 млрд рублей в квартал, и акции, оп-оп, стоят снова 800 рублей.
В тексте претензий регулятора содержится невнятная формулировка
определенные нарушения и недостатки, касающиеся прежде всего требований к отчетности и ведению документации
В банке также отметили, что данные ограничения обусловлены общим подходом ЦБ к регулированию электронных платежей, а также «тенденциями к усилению контроля в областях киберпространства и трансграничных платежей», а не конкретными недостатками в деятельности Qiwi.
И самая большая неприятность в действиях регулятора:
приостановление или ограничение большинства видов платежей иностранным торговым компаниям
Сама QIWI в своем пресс-релизе оценила, что это может задеть 33-40% сегменте Платежных Услуг, который является основной дойной коровой бизнеса QIWI (все остальные бизнесы так и не взлетели).
ЦБ ввел ограничения на срок до 6 месяцев.
Goldman Sachs оценивает падение выручки на 20% и прибыли на 30%. Если будет так, и хуже не станет, акции QIWI все-равно будет дешевы.
Кстати, некоторые персонажи уже проверили, — операции QIWI например в пользу перечисления зарубежных букмекерских контор пока еще работают.
Что я думаю?
👉 рынок испугался, что ЦБ отзовёт у QIWI лицензию, тогда QIWI конец
👉 пытаясь понять логику регулятора, я думаю, что ЦБ чистит каналы оттока денег на всякие нелегальные оффшорки типа казино, бинарных опционов и прочих мошеннических помоек (я могу ошибаться, может быть есть что-то ещё). Параллельно с QIWI лицензии были отозваны у двух банков: «Онего» и «Финтех».
👉 вероятность неотзыва лицензии у QIWI я оцениваю >80%
👉 я конечно не все знаю, но считаю логичным, что QIWI устранит нарушения и договорится с ЦБ о снятии ограничений на переводы быстрее, чем за 6 месяцев, на которые они наложены
👉 есть версия, что QIWI грохнули конкуренты, возможно, чтобы поглотить. Я оцениваю такую вероятность
Процитирую канал Fun&Profit по схеме, которую могли засечь в ЦБ:
Схема называется «неттинг», рассказывает источник в одной из платежных систем. По ней проходят транзакции серых казино, финансовых пирамид и прочих компаний. На практике это выглядит следующим образом:
европейская компания с финансовой лицензией, например, обменный пункт, заключает договор по эквайрингу с банком в России. Через эту компанию могут проходить платежи серых онлайн-казино. Платежи попадают в российский банк и затем сумма списывается по запросу европейской компании на карты, номера которых компания предоставляет. Происходит взаимозачет. «После этого средства отправляются на электронные кошельки (ими могут быть кошельки Qiwi) и сравнительно легко выводятся через криптовалюты», — говорит источник издания.
Я ничего не понял, но будем думать что так оно и есть)
резюме:
👉 QIWI скорее всего исправит нарушения и выкрутится
👉 восстановление платежей в пользу зарубежных мерчантов займет время, за это время клиенты могут быть безвозвратно утеряны
👉 Текущий P/E = 5, DY=9.4%. Дешево конечно, но с учетом мутнеющих перспектив, конечно оправданно.
👉 Не скажу, что покупка по 800 это 100% сделка.
QIWI мне казалась интересной бумагой в 2017-м, потому что я видел триггеры для роста бизнеса.
Этот рост показателей случился, но за это время я утратил доверие к менеджменту компании.
Обвал акций Qiwi и дальнейшие перспективы
Акции Qiwi в среду обвалились на 5,4%, в моменте падение превышало 8%, а в четверг бумаги теряют еще около 1%. Падение котировок стало результатом утверждения НКО «Мобильная карта» в качестве единого центра учета перевода (ЕЦУП) ставок букмекерских контор.
Предыстория, или что такое ЦУПИС и ЕЦУП
С 2016 г. структура Qiwi выступала в роли Центр учета интерактивных ставок (ЦУПИС), созданного вместе с одной из саморегулируемых ассоциаций букмекерских контор, чтобы компания могла принимать электронные ставки от имени букмекерских компаний и обрабатывать связанные платежи.
На текущий момент в России работает два ЦУПИС, которые могут принимать электронные ставки от имени букмекерских контор в России — один Qiwi, другой НКО «Мобильная карта».
В декабре 2020 г. был принят новый закон, учреждающий Единый регулятор азартных игр в качестве нового правительственного агентства с широкими полномочиями по надзору за рынком ставок и создающий роль единого центра учета интерактивных ставок (ЕЦУП).
Согласно закону, к концу сентября 2021 г. назначенный ЕЦУП заменит существующие ЦУПИСы, то есть на рынке останется только один игрок. Qiwi и НКО «Мобильная карта» подали заявки, чтобы выступить в качестве ЕЦУП в соответствии с новым регуляторным режимом, но предложение Qiwi не было принято. ЕЦУП станет ее конкурент.
Чем это грозит
Ранее компания отмечала, что нет никаких гарантий, что заявка на становление ЕЦУП будет успешной. То есть новости нельзя назвать абсолютно неожиданными.
Qiwi может потерять возможность генерировать доход, напрямую связанный с бизнесом ЦУПИС в России. В то же время часть доходов от индустрии ставок, полученных от услуг за пользование Qiwi Кошельками, включая комиссии за пополнение игровых счетов и перечисление выигрышных выплат, как ожидается, будет сохранена.
По оценкам компании, совокупный объем платежей в индустрии ставок за I полугодие составил 27% или 223,3 млрд руб. от всего объема платежного сегмента группы и 37% или 3 368 млн руб. чистой выручки.
Бизнес Qiwi, напрямую связанный с функциями ЦУПИС и услугами эквайринга по перечислению выигрышных выплат, за I полугодие 2021 г. составил 23% или 2 083 млн руб. чистой выручки платежного сегмента.
Таким образом, Qiwi может потерять существенную часть выручки, что негативно для темпов роста бизнеса, дивидендов и финансовых показателей компании в целом. Падение бумаг на прошедшей торговой сессии можно назвать оправданным.
При этом в Qiwi заявили, что рассчитывают сгладить эффект неполучения статуса ЕЦУП и продолжить работу с букмекерским рынком.
«QIWI предоставляет финансовые решения как для партнеров — букмекерских контор, так и для их клиентов. Уже в конце прошлого года мы рассматривали несколько сценариев развития ситуации с ЦУПИС и проработали план, который в среднесрочной перспективе позволит нам сгладить эффект от возможного закрытия этого направления», — цитирует представителя компании РБК.
По словам CEO Qiwi Андрея Протопопова, данный сценарий по ЦУПИСу уже заложен в текущем диапазоне прогноза компании на 2021 г.
«На текущий момент мы не планируем его корректировок. В то же время группа оставляет за собой право пересмотра прогноза в будущем», — отметил топ менеджер.
Что дальше
Вероятно, давление на акции Qiwi в среднесрочной перспективе сохранится, котировки могут продолжить спуск к 600–650 руб. При этом нужно отметить, что бумаги уже значительно скорректировались, поэтому вероятность глубокого падения невысока. На текущий момент самые очевидные негативные триггеры уже сработали, но драйверов для отскока пока нет.
На долгосрочном горизонте в кейсе Qiwi особого внимания заслуживают регуляторные риски, а также вероятность навеса мажоритарных продавцов. Ранее сообщалось о возможности продажи бумаг банком Открытие, которому принадлежит экономическая доля в примерно 41% капитала. Кроме того, основатель компании Сергей Солонин также ранее продавал часть собственного пакета бумаг.
БКС Мир инвестиций
Последние новости
Рекомендованные новости
Российский рынок вновь отстает
Ход торгов. Голубые фишки сбавили темпы роста
В каких акциях аналитики наиболее оптимистичны на 2022
Неделя после краха, или девелоперы под ударом
Nike сумела удивить. Акции после отчета рванули вверх почти на 5%
Обычка или префы? Что выбирать сейчас
Прожарка эксперта: какие рекомендации сработали, а какие нет
Адрес для вопросов и предложений по сайту: bcs-express@bcs.ru
* Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе.
Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.
Приведенная информация и мнения составлены на основе публичных источников, которые признаны надежными, однако за достоверность предоставленной информации ООО «Компания БКС» ответственности не несёт. Приведенная информация и мнения формируются различными экспертами, в том числе независимыми, и мнение по одной и той же ситуации может кардинально различаться даже среди экспертов БКС. Принимая во внимание вышесказанное, не следует полагаться исключительно на представленные материалы в ущерб проведению независимого анализа. ООО «Компания БКС» и её аффилированные лица и сотрудники не несут ответственности за использование данной информации, за прямой или косвенный ущерб, наступивший вследствие использования данной информации, а также за ее достоверность.
Qiwi меняет бизнес-модель из-за давления на букмекерский бизнес: что будет с ее акциями
Что случилось
Что это значит
Qiwi только оправилась от стресса и переживает переходный период, в который вступила в конце прошлого года, когда Центробанк ввел ограничения на некоторые операции Киви Банка (входит в группу Qiwi), включая большинство платежей в пользу иностранных торговых компаний и переводы денег на предоплаченные карты корпоративных клиентов, говорит начальник управления анализа рынков «Открытие Брокер» Антон Затолокин. Нарушения могли касаться беттинга и серого рынка ставок, так как в 2018 году на этот сегмент пришлось 35-40% выручки Qiwi, говорил собеседник Forbes из группы. Компании нужно еще минимум полгода, чтобы найти себя заново, тем более на конкурентном рынке платежей, где игроки строят платежные сервисы вокруг своих маркетплейсов с банками-партнерами, добавил Затолокин.
В отчетности компания обращает внимание, что, если не учитывать продажу карты «Совесть» в июле 2020 года и закрытие в январе 2021 года «Рокетбанка», которые успели заработать в 2020 году 946 млн рублей, то чистая выручка работающих проектов увеличилась на 2,6%. Больше всего клиенты компании пользовались денежными переводами — это единственный сегмент, который вырос на 77,4% год к году и принес компании больше всего доходов — 2,33 млрд рублей. Все остальные статьи дохода уменьшили свои показатели, в том числе и электронная коммерция, которая упала на 14,7%, до 2,29 млрд рублей. Компания обновила прогноз на 2021 год, сузив диапазон предполагаемого падения выручки с 2020 года до минус 10% — минус 20%, после I квартала диапазон находился в значении минус 15% — минус 25%, отметила старший аналитик Альфа-банка Анна Курбатова.
Зачем мне это знать
Судьба Qiwi и беттинга еще не определена. Компания является одним из двух действующих центров учета платежей интерактивных ставок (ЦУПИС) с долей около 50% на рынке, что позволяет ей принимать электронные ставки от имени букмекерских компаний, говорит младший директор по корпоративным рейтингам «Эксперт РА» Игорь Чернов. По его расчетам чистая выручка Qiwi от ЦУПИСа составила 23% за первое полугодие 2021 года, а в совокупности беттинг принес впечатляющие 37% чистой выручки, которые компания впервые раскрыла в отчетности. К концу III квартала должен быть принят закон о едином центре учета переводов ставок (ЕЦУП), которым может стать только одна компания, и если ей станет не Qiwi, то это окажет давление на выручку, добавил Чернов.
Пока Qiwi планирует заработать в III квартале и получить одобрение от ФАС на продажу банку «Открытие» своих 40% в цифровом банке для предпринимателей «Точка». Доля группы оценивается в 4,95 млрд рублей. Продажа позволит компании в моменте укрепить финансовое положение и сфокусироваться на основном направлении, где увеличивается конкуренция со стороны банков и других платежных сервисов, например, ЮMoney («Яндекс.Деньги»), считает партнер Capital Lab Евгений Шатов.
Для инвестора
С одной стороны, акции QIWI торгуются на исторических минимумах: за год компания потеряла половину своей капитализации, что делает акции привлекательными с точки зрения тактики «buy the dip» (увеличивать вложения при сильном снижении цены, которое существенно не влияет на фундаментальную оценку). С другой стороны, остается серьезная неопределенность из-за регуляторных рисков, связанных со стратегически важным для QIWI транзакционным бизнесом, считает Шатов. О перспективах компании стоит задуматься после того, как финансовые показатели и прогнозы начнут восстанавливаться, а со стороны регулятора продолжительное время не будет претензий и ограничений, добавил эксперт.
Компания в лучшем случае — в середине переходного периода, поэтому до конца года она еще будет бороться за измененную бизнес-модель, стараясь затормозить снижение выручки, и только со следующего января, возможно, начнется фаза восстановления, считает Затолокин. Акции, вероятно, будут оставаться под давлением в ближайшие недели, учитывая, что будущее букмекерского бизнеса Qiwi остается неясным, считает Курбатова. «Мы рассматриваем отчетность за II квартал как нейтральную для котировок акций», — добавила аналитик.
20 самых дорогих компаний Рунета. Рейтинг Forbes
20 самых дорогих компаний Рунета. Рейтинг Forbes